THE EFFECT OF LIQUIDITY RATIO AND OPERATIONAL EFFICIENCY ON PROFITABILITY WITH CREDIT RISK AS AN INTERVENING VARIABLE
Article Sidebar
Published
Mar 16, 2025
Main Article Content
Abstract
Purpose: Banks serve a vital function as financial intermediaries by directing public funds into credit allocation. This research investigates how liquidity ratios and operational efficiency influence profitability, with credit risk acting as a mediator, in publicly traded banks in Indonesia from 2018 to 2021.
Methods: Employing purposive sampling, the data were analyzed using PLS regression techniques.
Findings: The findings reveal that the liquidity ratio significantly impacts credit risk directly, while it does not have a significant direct effect on profitability. Additionally, operational efficiency significantly affects credit risk and also has a direct impact on profitability. Furthermore, credit risk is shown to significantly influence profitability. However, liquidity ratios do not significantly affect profitability through credit risk, nor does operational efficiency have a significant effect on profitability when mediated by credit risk.
Paper type: Research paper
Downloads
Download data is not yet available.
Article Details
Section
Articles
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-ShareAlike 4.0 International License.
References
Abdurrohman dkk. (2020). Pengaruh Capital Adequacy (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR) dan Non Performing Loan (NPL) terhadap Return on Asset (ROA) pada Sektor Perbankan di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Revenue, 1(1), 125-132.
Azizzah, A.N., Setiawan, I., & Kristianingsih. (2021). Pengaruh BI Rate dan BOPO terhadap NPL pada Bank Umum yang Terdaftar di BEI Tahun 2010-2020. Indonesian Journal of Economics and Management, 1(3), 642-655.
Ahamed, M. M., & Mallick, S. K. (2022). Does regulatory capital requirement affect the relationship between liquidity creation and bank credit risk? Journal of Financial Stability, 59, 100964.
Budisantoso, Totok., & Nuritomo. (2019). Bank Dan Lembaga Keuangan Lainnya, Edisi 3. Jakarta: Salemba Empat.
Buallay, A., Al-Ajmi, J., & Ghosh, S. (2022). Sustainability reporting and firm performance: The case of GCC banking sector. Research in International Business and Finance, 62, 101697.
Curi, C., & Lozano-Vivas, A. (2020). Financial crisis and the convergence in efficiency in the Eurozone retail banking. Journal of Banking & Finance, 121, 105976.
Dini, N., & Manda, G.S. (2020). Pengaruh CAR, NPL, NIM, BOPO, LDR dan Suku Bunga SBI terhap ROA Bank BUMN Periode Tahun 2009-2018. E-Jurnal Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana 9(9), 899-920.
Daoud, Y., & Kammoun, A. (2020). Financial development and the bank lending channel of monetary policy: Evidence from MENA countries. The Quarterly Review of Economics and Finance, 78, 226-239.
Dura, J., & Murniati, A. (2019). Likuiditas dan Risiko Kredit Bank Persepsi Pasca Kebijakan Tax Amnesti. Jurnal Ilmiah Bisnis dan Ekonomi Asia, 13(1), 1-6.
Ghozali, Imam. (2014). Structural Equation Modeling, Metode Alternatif dengan Partial Least Square (PLS). Edisi 4. Semarang : Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Hafiz, M.S., Radiman, Sari, M., & Jufrizen. (2019). Analisis Faktor Determinan Return on Asset pada Bank BUMN yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Manajemen dan Keuangan, 8(2), 107-122.
Hery. (2019). Bank Dan Lembaga Keuangan Lainnya. Jakarta: PT Grasindo.
Jiang, T., Feng, G., & Zhang, J. (2023). Operational efficiency and credit risk management: Evidence from digital banking transformation. Journal of Banking & Finance, 148, 106714.
Ikatan Bankir Indonesia. (2015). Manajemen Risiko 2. Jakarta: PT Gramedia Pustaka Utama.
Kasmir. (2010). Pengantar Manajemen Keuangan, Edisi Kedua. Jakarta: Kencana.
Kasmir. (2014). Manajemen Perbankan, Edisi Revisi. Jakarta: Rajawali Pers.
Khamisah, N., Nani, D.A., & Ashsifa, I. (2020). Pengaruh Non Performing Loan (NPL), BOPO dan Ukuran Perusahaan terhadap Return on Assets (ROA) Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Jurnal TECHNOBIZ, 3(2), 18-23.
Kurniawan, Mayska. (2019). Pengaruh NPL, LDR, dan BOPO terhadap Profitabilitas Bank Umum.
Lestari, M.D. (2021). Pengaruh Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) dan Risiko Kredit (NPL) terhadap Profitabilitas (ROA). Jurnal Akuntansi dan Keuangan, 5(2), 131-137.
Mamahit, A.D., & Tulung, Joy E. (2022). Pengaruh BOPO, LDR dan Size terhadap NPL pada Bank Umum Kategori Buku 3 dan 4. EMBA Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis dan Akuntansi, 10(1), 1929-1938.
Marwansyah, S., & Setyaningsih, Eka D. (2018). Pengaruh Kinerja Perbankan Terhadap Rasio Profitabilitas pada Bank BUMN. Jurnal Akuntansi, Ekonomi dan Manajemen Bisnis, 6(1), 11-18.
Meidisari, S., & Sugiyono. (2018). Pengaruh LDR Dan NIM Melalui NPL Terhadap Profitabilitas Bank Umum. Jurnal Ilmu dan Riset Manajemen, 7(1), 1-17.
Mulyatun, S., Berutu, A., Widawati, & Anik S., (2022). Analisis Rasio Kesehatan Bank Umum Konvensional di Indonesia Periode 2016-2020. Upajiwa Dewantara, 6(1), 31-41.
Mutmainah, S., & Sulisnaningrum, E. (2019). Memaksimalkan Profitabilitas Melalui Non Performing Loan Dengan Beban Operasional Pendapatan Operasional Dan Net Interest Margin. Seminal Nasional Sistem Informasi, 3(1), 1642-1651.
Nurani, Khadijah. (2021). Pengaruh LDR, CAR dan NIM terhadap NPL pada PD. Bank Perkreditan Rakyat (PD. BPR Bank Pasar Kota Bogor). JIMEA Jurnal Ilmiah Manajemen, Ekonomi dan Akuntansi, 5(3), 339-354.
Octaviani, Santi. (2018). Pengaruh Non Performing Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (ROA) terhadap Profitabilitas pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Jurnal Akuntansi, 5(1), 64-73.
Ozili, P. K. (2021). Bank profitability determinants: Comparing the United States, United Kingdom and European Union countries. Journal of Financial Economic Policy, 13(4), 490-508.
Pinasti, W.F. (2018). Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM dan LDR terhadap Profitabilitas Bank Umum Periode 2011-2015. Jurnal Nominal, 7(1), 126-142.
Rahmat & Ruchiyat, E. (2021). Analisis Rasio Modal, Efisiensi Operasional, Bunga Bersih, Likuiditas, dan Kredit Bermasalah terhadap Rasio Laba. Jurnal Ilmiah Manajemen, 7(3), 413-430.
Rahman, M. M., Zheng, C., Ashraf, B. N., & Rahman, M. M. (2020). Capital requirements, the liquidity coverage ratio and the net stable funding ratio: Do they complement or substitute each other? Journal of Banking & Finance, 119, 105659.
Rohimah, Eti. (2021). Analisis Pengaruh BOPO, CAR, dan NPL terhadap ROA pada Bank BUMN Tahun 2012-2019 (Studi pada Bank BUMN yang Go Public di Bursa Efek Indonesia). JIMA Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi, 1(2), 133-145.
Azizzah, A.N., Setiawan, I., & Kristianingsih. (2021). Pengaruh BI Rate dan BOPO terhadap NPL pada Bank Umum yang Terdaftar di BEI Tahun 2010-2020. Indonesian Journal of Economics and Management, 1(3), 642-655.
Ahamed, M. M., & Mallick, S. K. (2022). Does regulatory capital requirement affect the relationship between liquidity creation and bank credit risk? Journal of Financial Stability, 59, 100964.
Budisantoso, Totok., & Nuritomo. (2019). Bank Dan Lembaga Keuangan Lainnya, Edisi 3. Jakarta: Salemba Empat.
Buallay, A., Al-Ajmi, J., & Ghosh, S. (2022). Sustainability reporting and firm performance: The case of GCC banking sector. Research in International Business and Finance, 62, 101697.
Curi, C., & Lozano-Vivas, A. (2020). Financial crisis and the convergence in efficiency in the Eurozone retail banking. Journal of Banking & Finance, 121, 105976.
Dini, N., & Manda, G.S. (2020). Pengaruh CAR, NPL, NIM, BOPO, LDR dan Suku Bunga SBI terhap ROA Bank BUMN Periode Tahun 2009-2018. E-Jurnal Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana 9(9), 899-920.
Daoud, Y., & Kammoun, A. (2020). Financial development and the bank lending channel of monetary policy: Evidence from MENA countries. The Quarterly Review of Economics and Finance, 78, 226-239.
Dura, J., & Murniati, A. (2019). Likuiditas dan Risiko Kredit Bank Persepsi Pasca Kebijakan Tax Amnesti. Jurnal Ilmiah Bisnis dan Ekonomi Asia, 13(1), 1-6.
Ghozali, Imam. (2014). Structural Equation Modeling, Metode Alternatif dengan Partial Least Square (PLS). Edisi 4. Semarang : Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Hafiz, M.S., Radiman, Sari, M., & Jufrizen. (2019). Analisis Faktor Determinan Return on Asset pada Bank BUMN yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Manajemen dan Keuangan, 8(2), 107-122.
Hery. (2019). Bank Dan Lembaga Keuangan Lainnya. Jakarta: PT Grasindo.
Jiang, T., Feng, G., & Zhang, J. (2023). Operational efficiency and credit risk management: Evidence from digital banking transformation. Journal of Banking & Finance, 148, 106714.
Ikatan Bankir Indonesia. (2015). Manajemen Risiko 2. Jakarta: PT Gramedia Pustaka Utama.
Kasmir. (2010). Pengantar Manajemen Keuangan, Edisi Kedua. Jakarta: Kencana.
Kasmir. (2014). Manajemen Perbankan, Edisi Revisi. Jakarta: Rajawali Pers.
Khamisah, N., Nani, D.A., & Ashsifa, I. (2020). Pengaruh Non Performing Loan (NPL), BOPO dan Ukuran Perusahaan terhadap Return on Assets (ROA) Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Jurnal TECHNOBIZ, 3(2), 18-23.
Kurniawan, Mayska. (2019). Pengaruh NPL, LDR, dan BOPO terhadap Profitabilitas Bank Umum.
Lestari, M.D. (2021). Pengaruh Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) dan Risiko Kredit (NPL) terhadap Profitabilitas (ROA). Jurnal Akuntansi dan Keuangan, 5(2), 131-137.
Mamahit, A.D., & Tulung, Joy E. (2022). Pengaruh BOPO, LDR dan Size terhadap NPL pada Bank Umum Kategori Buku 3 dan 4. EMBA Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis dan Akuntansi, 10(1), 1929-1938.
Marwansyah, S., & Setyaningsih, Eka D. (2018). Pengaruh Kinerja Perbankan Terhadap Rasio Profitabilitas pada Bank BUMN. Jurnal Akuntansi, Ekonomi dan Manajemen Bisnis, 6(1), 11-18.
Meidisari, S., & Sugiyono. (2018). Pengaruh LDR Dan NIM Melalui NPL Terhadap Profitabilitas Bank Umum. Jurnal Ilmu dan Riset Manajemen, 7(1), 1-17.
Mulyatun, S., Berutu, A., Widawati, & Anik S., (2022). Analisis Rasio Kesehatan Bank Umum Konvensional di Indonesia Periode 2016-2020. Upajiwa Dewantara, 6(1), 31-41.
Mutmainah, S., & Sulisnaningrum, E. (2019). Memaksimalkan Profitabilitas Melalui Non Performing Loan Dengan Beban Operasional Pendapatan Operasional Dan Net Interest Margin. Seminal Nasional Sistem Informasi, 3(1), 1642-1651.
Nurani, Khadijah. (2021). Pengaruh LDR, CAR dan NIM terhadap NPL pada PD. Bank Perkreditan Rakyat (PD. BPR Bank Pasar Kota Bogor). JIMEA Jurnal Ilmiah Manajemen, Ekonomi dan Akuntansi, 5(3), 339-354.
Octaviani, Santi. (2018). Pengaruh Non Performing Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (ROA) terhadap Profitabilitas pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Jurnal Akuntansi, 5(1), 64-73.
Ozili, P. K. (2021). Bank profitability determinants: Comparing the United States, United Kingdom and European Union countries. Journal of Financial Economic Policy, 13(4), 490-508.
Pinasti, W.F. (2018). Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM dan LDR terhadap Profitabilitas Bank Umum Periode 2011-2015. Jurnal Nominal, 7(1), 126-142.
Rahmat & Ruchiyat, E. (2021). Analisis Rasio Modal, Efisiensi Operasional, Bunga Bersih, Likuiditas, dan Kredit Bermasalah terhadap Rasio Laba. Jurnal Ilmiah Manajemen, 7(3), 413-430.
Rahman, M. M., Zheng, C., Ashraf, B. N., & Rahman, M. M. (2020). Capital requirements, the liquidity coverage ratio and the net stable funding ratio: Do they complement or substitute each other? Journal of Banking & Finance, 119, 105659.
Rohimah, Eti. (2021). Analisis Pengaruh BOPO, CAR, dan NPL terhadap ROA pada Bank BUMN Tahun 2012-2019 (Studi pada Bank BUMN yang Go Public di Bursa Efek Indonesia). JIMA Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi, 1(2), 133-145.